价值投资日志【开源机械】机器人板块最新进展及重点推荐！！！一、T链①本周T

价值投资日志 【开源机械】机器人板块最新进展及重点推荐！！！ 一、T链 ①本周T审厂最重要的2件事：1、零部件标准化（未来要自动产线，数据实时上传）；2、推动供应链产能建设。 ②增量方向：轴承（万向节轴承、交叉滚子轴承）、谐波减速器（数量增加，已确定2家日本公司HD、尼得科）、丝杠（身体丝杠和灵巧手微型丝杠） ③后续重点方向：1、手套及表面覆盖材料、结构件；2、自动化检测（标准化的核心） 有积极变化的重点公司： 1、杭州新剑：通过审核，评价极高，身体丝杠和灵巧手模组（五洲新春、德昌股份） 2、震裕科技：审厂顺利，确定身体和灵巧手丝杠，26Q1开始爬坡，墨西哥建产能；预计量产后丝杠30%份额；主业25年5亿+利润，26年10亿；当前260亿市值。 3、模塑科技：跟T关系密切，共同开发身体结构件、覆盖件、电池盒等；墨西哥产能可直接切换，同时美国建产能，预计1月拿到发包，后续直接进入批量供应，单机ASP5000。国内进入宇树、小米机器人。主业25年5亿+利润，26年6.5亿，当前100亿市值。 4、双元科技：配合杭州新剑，按T要求建设首条全自动丝杠产线，负责全套检测系统。 5、拓普集团：新纳入中证机器人指数（H30590）且权重大幅提升，新指数12月15日开始实施。 6、万向钱潮：配合T开发3代机器人新型万向节及交叉滚子轴承，直接进入SOP，量产报价单机ASP万元；2026年8月按每周1万台机器人准备泰国产能。 其他确定性：蓝思科技（头部总成）、浙江荣泰（丝杠、灵巧手）、恒立液压(丝杠)、隆盛科技（谐波减速器）、恒勃股份、日盈电子。 二、国产： 宇树：IPO有实质性进展，标的：涛涛车业、模塑科技 Mi：预计26Q1发布，标的：震裕科技、模塑科技 智元：上纬新材 机器狗及机器人（松延动力等）代工：浙海德曼