政策驱动电力股午后走高：国网4万亿投资引爆产业链机遇今日午后电力股逆势走强，核心

政策驱动电力股午后走高：国网4万亿投资引爆产业链机遇今日午后电力股逆势走强，核心驱动源于国家电网重磅规划——“十五五”期间固定资产投资规模将达4万亿元，较“十四五”增长40%。投资聚焦新型电力系统建设，覆盖特高压输电、配网改造、智能电网、新能源配套电网等关键领域，直接拉动产业链上下游需求，市场资金对行业增量预期作出积极反应。此次4万亿投资不仅是电网升级提速的明确信号，更将为输变电设备、自动化控制、变压器等细分赛道带来确定性订单与业绩增长，显著提升电力板块整体估值预期。核心受益标的梳理1. 国电南瑞：国网旗下核心企业，特高压控制保护、智能调控技术领先，深度参与国家级电网工程。2. 特变电工：全球输变电设备龙头，特高压变压器市场份额居前，覆盖输变电全产业链。3. 中国西电：特高压输变电设备全产业链企业，供应变压器、开关等核心装备，参与多项重大工程。4. 许继电气：换流阀、柔性输电技术领先，产品广泛应用于特高压直流输电工程。5. 平高电气：高压、特高压开关设备龙头，GIS领域优势显著，支撑特高压变电站建设。6. 双杰电气：配网设备核心厂商，产品适配城市配网升级与新能源接入场景。7. 金盘科技：干式变压器、模块化电源技术积淀深厚，布局固态变压器等新方向。8. 亨通光电/中天科技：特种电缆、海缆产品技术领先，受益于特高压与海上风电配套电网建设。9. 林洋能源/科陆电子：聚焦智能电表、储能业务，双重受益于电网智能化改造与新能源配套需求。10. 积成电子：配网自动化、用电自动化领域布局深入，契合电网智能化升级趋势。总结国家电网4万亿投资为电力产业链注入长期发展动能，特高压、智能电网、配网设备等细分领域将优先承接政策红利。短期政策利好提振板块情绪，中长期则需紧盯企业订单转化与业绩兑现节奏，核心关注具备技术壁垒与市场份额优势的龙头企业。