下周，这三大板块值得关注：1，新能源板块依托政策与技术双轮驱动，迎来估值修复。新型电力系统建设提速，风电、光伏装机规模持续扩张，储能电价机制完善让行业盈利模式更清晰。产业链技术迭代加速，高功率组件、新型电池落地推动行业景气度回升，绿电、储能、海上风电及出海赛道成为核心投资方向，行业整体处于稳步复苏通道。2，元件板块受益于AI算力爆发，迎来量价齐升周期。AI服务器与数据中心需求激增，带动存储芯片、功率半导体、PCB等产品供需紧张，国际大厂纷纷提价，行业库存维持低位。功率半导体依托新能源汽车、光伏逆变器需求支撑，而被动元件与高频高速板的需求持续增长，AI算力驱动与国产替代成为板块两大核心动力。3，光刻胶板块光刻胶是半导体材料国产替代的关键领域，行业迎来突破窗口期。高端光刻胶长期被海外厂商垄断，在供应链自主可控需求下，国家资金大力扶持，KrF、ArF等高端产品逐步通过晶圆厂认证并实现量产。上游原材料配套同步突破，头部企业通过整合产业链提升了竞争力，高端光刻胶国产化率持续提升，成为半导体材料领域的核心看点。总体来看，三大板块均贴合国家战略发展方向，新能源侧重能源结构转型，元件聚焦算力硬件支撑，光刻胶攻坚半导体核心材料。投资者可重点关注各赛道技术领先、业绩兑现能力强的头部企业，把握产业升级与国产替代带来的投资机遇。个人观点，仅供参考，不构成任何投资建议。
